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  • 每日熱點:大眾集團宣布保時捷最早本月獨立 IPO,或創市值紀錄

    北京時間 9 月 6 日早間消息,據報道,當地時間周一,德國汽車巨頭大眾集團宣布,將讓旗下跑車品牌保時捷獨立上市。此次保時捷上市可能創造一個創紀錄的市值,成為全球史上規模最大的上市案之一。

    大眾集團公布了初步的上市計劃,保時捷將在九月下旬或是十月上旬首次募股上市,所有工作在年底前完成。大眾也強調,上市工作以及具體的時間安排,取決于資本市場的變化。

    消息人士透露,大眾集團有可能延長原定四周的路演時間(鼓勵更多的投資機構買入股票),另外,如果投資人興趣不大、保時捷資本市值達不到預期,那么大眾集團也可能取消上市計劃。


    (資料圖)

    一位消息人士表示,保時捷上市是一個“技術性的啟動”,已經做好了鋪墊,但是目前并不能保證保時捷的上市鐘聲一定能夠響起。

    投資機構預測,保時捷的市值在 600 億歐元到 850 億歐元之間(600 億美元到 850 億美元)。雖然保時捷品牌實力很強,但是最近,其他汽車奢侈品牌的資本市值出現了下跌,比如阿斯頓馬丁和法拉利。

    按照預期市值的上限,這次 IPO 將是德國資本市場歷史上最大規模的 IPO,也是歐洲股市 1999 年以來規模最大的。

    據稱,中東富裕國家卡塔爾將成為此次上市的基石投資人,將買入保時捷上市公司 4.99% 的股份。

    大眾集團也計劃向歐洲許多國家的散戶投資人發行優先股,其中包括法國、西班牙和意大利,大眾希望能夠盤活保時捷品牌在這些國家“鐵粉”的投資興趣。

    大眾集團還批準了一個計劃,“保時捷 AG”公司的 25% 股權外加 1 股股票將被轉讓給“保時捷 SE”公司,這樣,控制大眾集團的保時捷家族和皮耶希家族,將獲得保時捷公司具有否決權的少數股東地位,也能夠在未來掌握對保時捷的控制大權。

    大眾表示,保時捷的上市是大眾轉型的重要一步。目前,大眾正在跟隨全世界的潮流,增加純電車車型,擴大軟件規模。

    保時捷已經成為全球知名的汽車奢侈品牌,具有強大的品牌溢價能力,從而成為大眾集團的搖錢樹。今年上半年,保時捷品牌的運營利潤猛增了 22%,作為對比,主要面向大眾市場的“大眾”品牌(并非大眾集團),運營利潤下跌 8%。

    大眾集團股東“DWS”的公司治理專家施密特(Hendrik Schmidt)分析稱,在目前歐洲資本市場動蕩的背景下上市,背后只有一個最大的目的,就是控制人保時捷家族和皮耶希家族希望獲得保時捷更大的控制權。

    大眾集團股東“Deka 投資公司”的高管斯佩齊(Ingo Speich)表示,對于保時捷上市,目前的資本市場是相當不利的。斯佩齊并未評論他的公司是否會買入保時捷的股份。

    特別分紅

    如果保時捷成功上市,大眾集團將會在今年 12 月舉行一次特別股東大會,并提出一個特別分紅方案,即把保時捷上市所得資金的 49% 在明年初分給股東。

    標簽: 資本市場 消息人士